概括
2023年全国碳市场碳排放配额（CEA）交易量价齐升，市场活跃度明显高于2022年。价格方面，碳价屡创新高，作用碳价格发现机制逐步显现。 从交易量来看，2023年东航交易量将比2022年增长三倍，交易主要集中在下半年。 政策方面，一系列文件的出台，逐步完善碳排放交易体系，规范温室气体自愿减排活动。
2023年，当地碳市场碳价将保持稳定，活跃度有待提高。 从价格来看，北京试点的平均成交价格最高，福建试点的平均成交价格最低。 从交易量来看，福建、湖北、广东碳市场位列前三，上海碳市场交易量最低。 政策方面，地方碳市场积极推动碳市场与绿色电力交易市场对接，创新手续费等交易制度，探索扩大市场交易主体、范围、产品品种等创新实践。
我们选取了中国石油天然气集团公司（简称“中国石油”）和宝山钢铁股份有限公司（简称“宝钢股份”）两家企业作为企业参与碳交易的案例。 中国石油是最早参与全国碳市场的企业之一。 旗下8家子公司已参与全国碳市场并完成合规。 宝钢股份是碳市场试点的长期参与者。 三个生产基地均已参与当地试点碳市场并完成合规。 他们在企业绿色转型、节能减碳、应对气候变化风险等方面的做法值得借鉴。
我们在报告的最后针对全国碳市场和地方碳市场还存在的一些问题提出了建议。 包括重点排污企业如何为全国碳市场扩容做好准备、如何完善碳市场信息披露制度、如何增强碳市场的活跃度和流动性等。 希望这些建议能够为我国碳市场平稳有序发展作出贡献，推动我国碳市场高质量发展建设。
文本
市场运行回顾
01.
全国碳市场：量价齐升，碳价格发现机制作用逐步显现。
全国碳市场第二达标期已于2023年12月31日结束。2023年，全国碳市场碳排放配额（CEA）交易将持续活跃，期间交易价格屡创新高。
从具体交易数据来看，东航2023年全年交易量2.12亿吨，全年交易额144.44亿元，日均交易量87.58万吨。 其中，挂牌协议交易成交量3499.66万吨，成交金额25.69亿元； 大宗协议成交量1.77亿吨，成交金额118.75亿元。 东航2023年成交均价为68.15元/吨，较2022年上涨23.24%。2023年最后一个交易日（2023年12月29日）收盘价为79.42元/吨，上涨44.40%自2022年最后一个交易日（2022年12月30日）起。 截至2023年12月31日，东航累计交易量4.42亿吨，累计交易额249.19亿元。
总体来看，2023年CEA交易量和价格将有所上升，市场活跃度将明显高于2022年。价格方面，全年全国碳市场运行稳定，碳价格没有出现大幅波动，对碳市场的作用碳价格发现机制逐步显现。 上半年CEA价格基本稳定在50-60元/吨区间； 下半年，市场成交势头强劲，CEA价格连续四个月创出新高（7月最高价65.00元/吨，8月最高价75.00元）/吨， 9月最高价77.00元/吨，10月最高价82.79元/吨）。 从交易量来看，2023年东航交易量较2022年增长3倍。2023年，上市协议交易量占总交易量的16.51%，较2022年增长约4个百分点。 市场交易主要集中在下半年，第四季度的交易量占全年总交易量的71%以上。 2023年10月和11月是交易高峰时间。 由于95%的重点排放控制企业需要在2023年11月15日前完成达标，交易将相对集中。 2023 年 12 月是合同履约结束日。 大多数公司之前都达到了合规要求，因此交易量有所下降。
02.
当地碳市场：市场运行相对稳定，但活跃度有待提高
2023年，当地碳市场运行相对平稳，活跃度有待提高。 从价格水平来看，北京碳市场的平均交易价格普遍高于当地其他碳市场，最高平均交易价格达到149.64元/吨（2023年6月28日）。 广东碳价上半年小幅上涨，下半年继续下跌。 四季度碳价大致集中在62.00~72.00元/吨。 上海、深圳碳市场平均交易价格稳步上升，年底与广东碳价趋同。 湖北碳价缓慢下跌，2023年最后一个交易日成交均价为43.41元/吨。 重庆碳价四季度大幅上涨，从30.00元/吨上涨至47.60元/吨。 天津和福建碳市场的碳价相近，其中天津碳价略高于福建，年末徘徊在30.00元/吨左右。
2023年，福建试点平均交易价格最低，交易总量是八个试点中最高的，约为2619.89万吨。 广东试点交易金额最高，约为7.28亿元，交易额低于福建、湖北试点。 重庆和天津碳市场全年表现并不活跃，但单日交易量较大（重庆线下交易量较大，天津竞价交易量较大）。 其中，天津碳市场2023年单日交易量接近最高75万吨。 2023年上海碳市场的交易量和交易金额将低于当地其他碳市场。
碳市场建设流程
01.
全国碳市场：完善碳排放交易体系，规范温室气体自愿减排活动
2023年，一系列政策措施和相关活动促进了全国碳市场的发展。
（一）碳排放交易体系逐步完善
2023年2月7日，生态环境部办公厅印发《关于2023年至2025年发电行业企业温室气体排放报告管理的通知》。 通知要求组织按月进行信息入库，进一步提高了数据信息的披露要求。 明确，纳入全国碳市场的重点排放单位，自2023年起，组织实行月度信息化凭证报送制度，并在结束后40个自然日内通过管理平台上传燃料消耗量和低热值。每个月的。 以及其他数据和相关支持材料。 通过对发电企业排放报告的精细化管理，不仅提高了企业数据报送的透明度，也完善了数据质量管理体系。
2023年3月15日，生态环境部印发《2021年、2022年全国碳排放交易配额设定与分配实施方案（发电行业）》。 为缓解部分发电企业受疫情、能源供应保障等影响面临的经营压力，新的分配方案延续了上一达标周期对燃气机组和配额量大的企业实施的业绩豁免机制弥补差距，增加灵活的履职机制和个性化的救济机制。 同时，在配额管理的年度划分、余额值、基准值、修正系数等方面进行了优化。
2023年4月21日，国家标准委等11部门发布《碳达峰和碳中和标准体系建设指南》。 《指导意见》提出，重点制定和修订碳排放核算与核查、低碳管理与评估、碳信息披露等标准，同时制定和修订碳排放配额分配、调整、结算、抵消等标准和规定。等，这对于未来全国碳市场的规范运行具有重要意义。 指导意义。
2023年9月25日，生态环境部与国家统计局在北京签署碳排放统计核算合作框架协议。 目前，我国碳排放核算还存在统计标准不一致、排放因子数据滞后等诸多问题。 随着各行各业对碳核算的需求增加，企业缺乏核算碳排放的相关依据。 推广碳排放统计核算，可以在巩固企业碳核算能力的同时提高数据透明度，为我国应对气候变化、推动碳达峰和碳中和提供支撑。
2023年10月18日，生态环境部发布《关于做好2023年至2025年部分重点行业企业温室气体排放报告和核查工作的通知》。 该通知为今后全国碳市场的拓展奠定了基础，统一了企业层面净购电量和设施层面消耗电量对应的排放核算要求。 随着更多石化、化工、建材、钢铁、有色、造纸、民航等行业纳入碳市场，市场规模和活跃度有望进一步提升。
（二）纳入不良主体模拟碳交易
2023年7月16日，首届全国碳市场模拟交易大赛正式启动。 大赛官方模拟交易时间为2023年8月14日-9月15日。除来自发电、石化、化工、建材、钢铁、有色金属、造纸、民航等行业的排放控制企业外，竞争中还包括不良主体，各参与公司根据自身的角色配置和交易计划进行交易。
首届全国碳市场模拟交易大赛面向企事业单位开放。 采用模拟交易的形式，参与主体在模拟碳市场中扮演排放控制企业、不良主体等不同的市场角色。 大赛的举办进一步扩大了全国碳市场的影响力，为完善全国碳市场交易机制提供了重要参考。 由于没有行业限制，高碳行业企业可以模拟配额分配、交易、合同履行等全部流程，为未来不同行业纳入全国碳市场奠定基础。
（三）规范国家温室气体自愿减排交易活动
2023年10月19日，生态环境部正式发布《温室气体自愿减排交易管理办法（试行）》。 启动全国温室气体自愿减排交易市场，一方面可以有效降低排污企业的履约成本； 另一方面，也能为林业碳汇和可再生能源赛道带来进一步的发展机遇，带动更广泛的产业发展。 、企业和社会各界共同参与减排。
2023年10月24日，生态环境部发布了《温室气体自愿减排项目方法论造林碳汇（CCER-14-001-V01）》等四项方法论，包括造林碳汇、并网光热发电发电、海上风电并网、红树林营造。 四项方法为启动全国温室气体自愿减排交易市场提供配套技术文件支撑，进一步增加国内林业碳汇开发量，也为碳汇项目和可再生能源项目提供量化核查。 标准。
02.
地方碳市场：创新交易制度，探索创新实践
2023年，地方碳市场将在制度方面不断创新，不仅积极推动碳市场与绿色电力交易市场的对接，还创新手续费等交易制度。 同时，地方碳市场正在积极探索扩大市场交易主体、范围和产品品种、碳普惠自愿减排机制与碳市场融合等创新实践。
（一）积极推动碳市场与绿色电力市场对接
2023年3月28日，天津市生态环境局发布《关于天津市2022年碳排放报告核查合规的通知》，其中规定“在计算净购电量时，各重点排放单位可申请扣除从电网购买绿色电力。”
2023年4月21日，北京市生态环境局发布《关于2023年在全市开展碳排放单位管理和碳排放权交易试点工作的通知》。 通知明确，“重点碳排放单位通过市场化方式购买和使用的绿色电力碳排放量按零计算”。
2023年6月8日，上海市生态环境局发布《关于调整本市碳交易企业采购的外包电力中绿色电力碳排放核算方法的通知》，将外包绿色电力排放系数调整为0吨二氧化碳/MW。 小时。
天津、北京、上海分别出台相关规定支持绿色用电。 三地的具体表述略有不同。 天津的要求范围是从电网购买绿色电力，而北京则要求通过市场化方式购买绿色电力使用。 上海适用范围为通过北京电力交易中心绿色电力交易平台进行跨省交易购买并实际执行。 电量已结算。 相似之处在于，三地出台的相关规定在一定程度上提高了企业购买绿电的积极性，也有效衔接和协调了碳市场和绿电交易市场。
（二）创新手续费等交易制度
2023年4月12日，福建省发展和改革委员会下发《关于批准碳排放权交易和能源权交易服务收费的函》。 采用协议转让、单向竞价、定价转让方式的交易，手续费由成交额的4%降至1.5%。 这一规定大大降低了福建省碳市场排污企业的交易成本，促进了碳市场的流动性和交易活跃度。
2023年5月5日，湖北省碳排放交易中心发布会员费减免政策。 投资机构在会员有效期内通过议价、协商方式参与湖北碳市场交易的，可享受50%的手续费减免。
福建碳市场手续费的降低和湖北碳市场手续费的降低，大大降低了排污企业的交易成本，增加了碳市场的流动性和交易活跃度。 同时，对于增强市场吸引力、促进市场健康发展也起到一定作用。
（三）扩大市场交易主体、范围和产品品种
2023年6月13日，重庆市生态环境局发布《关于调整重庆市碳市场纳入标准的公告》。 2021年起，重庆碳市场纳入标准由年排放二氧化碳当量2万吨及以上工业企业改为。 调整为年排放二氧化碳当量1.3万吨及以上的企业。 经过优化调整纳入标准，拟纳入重庆碳市场的排污企业数量由原来的152家增加到308家。
2023年8月23日，广东省生态环境厅印发《广东省碳交易支持碳达峰碳中和实施方案（2023-2030年）》，提出切实扩大碳市场覆盖面，组织开展碳市场碳中和工作。纺织、陶瓷、数据 中央、交通、建筑等行业企业碳排放核算将逐步纳入广东碳市场。
2023年11月1日，上海环境能源交易所发布《上海碳市场回购交易业务规则》。 规则规定，交易标的为上海碳排放配额、减排量等现货产品。 上海碳市场在现有碳借贷、碳质押、碳远期等碳金融工具的基础上，推出回购交易业务，进一步增加碳交易种类，活跃交易市场，丰富碳金融体系，同时提供交易机会。 双方都提供了更多的融资或盈利方式。
（四）探索与碳市场对接的碳普惠机制
2023年1月31日，广州市生态环境局印发《广州市碳普惠自愿减排实施办法》，提出与国内省市、港澳地区探索碳普惠合作，积极开展碳普惠合作。排放交易机制、温室气体自愿减排机制等相关机制对接。
2023年9月27日，上海市生态环境局发布《上海市碳普惠管理办法（试行）》，明确按照相关办法核发的减排量可以用于抵消上海碳市场配额绩效。
2023年11月29日，深圳市生态环境局发布《深圳市碳交易支持碳峰碳中和实施方案》，提出加快深圳碳普惠体系建设，包括推动深圳碳普惠核证减排量的实施用于落实重点排放单位碳市场合同、推动碳普惠体系与碳市场互联互通等。
企业参与碳交易案例
01.
中国石油天然气集团公司
中国石油天然气集团公司（简称“中国石油”）是国内乃至世界主要的油气生产商和供应商之一。 长期专注并开展碳交易业务，是全国碳市场的积极参与者。
中国石油长期以来一直关注碳市场。 早在2008年，中国石油、天津股权交易中心和芝加哥气候交易所共同出资成立了天津排放交易所。 2016年，中国石油、BP等10家油气行业气候倡议组织（OGCI）成员公司共同签署了《OGCI联合声明》，控制和减少油气行业温室气体排放。 2020年，中国石油将绿色低碳纳入公司发展战略，明确清洁替代、战略接班、绿色转型的战略部署。
2021年7月16日，全国碳市场上线。 中国石油获得“全国碳市场首日交易团体证书”，成为首批参与全国碳交易的企业。 首个履约期内，中国石油购买碳排放配额超过600万吨，成为首批完成履约任务的大型国有企业之一。
2019-2020年纳入全国碳市场的发电行业重点排放单位名单中，中国石油所属共有8家企业，分别位于辽宁、吉林、新疆。 其中，独山子石化公司、乌鲁木齐石化公司、锦州石化公司均参与全国碳市场首日交易。 这3家企业也是中国石油企业积极减排的典范。
独山子石化分公司在第一个履约周期建立了中国石油最大的碳配额储备。 2021年，独山子石化实施119项节能降耗措施，打造“绿色无味工厂”，成为首批入选“中国石油绿色企业”的8家单位之一。 公司完善能源标准管控体系，深入开展节能降耗技术研发。 自主研发的能源管控平台为企业碳交易提供有力支撑。
乌鲁木齐石化分公司自2019年起邀请专家开展碳排放核算和交易知识培训，制定相关管理标准和工作计划，并将碳排放数据纳入绩效指标。
锦州石化分公司也高度重视节能减排工作。 2020年以来，实施节能降耗工程，淘汰高耗能设备。 通过新技术推广应用、技术改造、管理创新等多项措施，节省了大量资金。
2023年，中国石油将加快低碳转型步伐，布局绿色产业。
2023年3月17日，中国石油吉林油田梅子风电场成功并网发电。 这是中国石油首个风电项目，年发电量2.6亿千瓦时。
2023年5月15日，中国石油首个二氧化碳捕集项目竣工。 该项目也是大庆市重点二氧化碳捕集、封存与利用（CCUS）技术应用项目。 每年可回收高浓度二氧化碳40万吨。 截至2023年11月30日，该项目已累计向大庆油田输送二氧化碳1.82万吨，为大庆油田生产提供助力。
2023年8月4日，中国石油吉林油田新立采油厂三区光热系统正式并网投入运行，成为亚洲最大的陆上采油平台集群零碳示范区。 中国第一桶“零碳”原油诞生于此。
针对气候变化，中国石油有自己的管理体系。 根据《中国石油2022环境、社会及管治报告》，公司成立了碳达峰和碳中和领导小组，将能源消耗、温室气体排放等指标纳入总部各部门和分公司年度绩效考核，并已建立温室气体核查核算中心。 2022年，公司国内单位油气产量温室气体排放量同比下降4%。
此外，中国石油还制定了《碳交易管理办法》《温室气体排放统计考核管理办法》等内部文件，开发建设碳资产管控平台，规范碳市场交易绩效管控企业碳资产标准化管理。 并鼓励发展碳资产项目和国家自愿减排项目。
02.
宝山钢铁股份有限公司
宝山钢铁股份有限公司（简称“宝钢”）是上海市重点排放控制企业，也是上海碳市场的长期参与者。 自2013年上海碳市场启动以来，宝钢已连续10年完成碳排放配额履行和结算。
宝钢股份拥有宝山基地、青山基地（武钢）、东山基地（宝钢湛江钢铁）、梅山基地（上海）四大钢铁制造基地。梅山钢铁有限公司）。 其中，首批三个基地均参与了地方碳市场试点，即上海、湖北、广东碳市场。 三大钢铁生产基地通过协议转让、挂牌交易、购买国家核证自愿减排量（CCER）、拍卖等方式履行义务。
宝山基地是宝钢股份在上海宝山地区的生产制造基地。 屋顶光伏安装在宝山基地工厂，是全球最大的工厂屋顶光伏项目群，装机容量超过120兆瓦。 在绿色电力和绿证交易方面，宝山基地完成绿证交易1万份，相当于绿色电力1000万千瓦时。
东山基地位于广东湛江。 在2021年一期装机光伏发电项目顺利并网的基础上，东山基地光伏项目二期于2022年顺利投运。从公司披露的数据来看，东山基地年均光伏发电量从2021年的4755万千瓦时增至2022年的1亿千瓦时，相当于每年减少二氧化碳排放量4.69万吨至8.7万吨。 2023年12月23日，我国首座百万吨级氢基竖炉在宝钢股份湛江钢铁有限公司点火成功并投产，与同规模铁水生产相比采用传统工艺，每年可减少二氧化碳排放50万吨以上。
紧随母公司中国宝武钢铁集团的“双碳”目标，宝钢股份制定了三个五年减碳目标，提出以2020年为基准年，到2025年碳排放量减少8%， 2030年减少15%，2035年减少15%。每年碳减排30%。 钢铁行业在我国制造业的31个类别中的碳排放量最大，占该国总碳排放量的15％以上。 毫无疑问，作为钢铁行业的一家能源密集型企业， Co.，Ltd。在其节能和减少碳进程方面面临着巨大的挑战。
减少碳需要技术支持，公司需要在低碳冶金技术的研究和开发中投入大量资金。 但是，研发过程中存在不确定性。 钢铁行业的技术创新也取决于外部条件，例如废钢回收系统和可再生能源。 为此，母公司Baowu集团建立了诸如Ouye 和Baowu 之类的生态系统企业，以建立废钢回收系统以及清洁能源的开发和来源。
Co.，Ltd。面临的挑战不仅限于技术水平。 政策和法规也对公司施加了压力。 根据该计划，在“第14个五年计划”期间废钢回收价格今日价2023,年3月13日，钢铁行业将包括在国家碳市场中。 Co.，Ltd.在其2022年的可持续性报告中预测，如果有95％的免费配额，并且二氧化碳价格的计算为60元/吨，则该公司的合规成本将达到2.7亿元/年。 但是，国家碳市场的当前碳价格已超过80元/吨，公司的合规成本将远高于未来的预期。 为了应对碳定价机制带来的风险， Co.，Ltd。已制定了碳中性路线图，包括年度对节能和减排项目的投资。 该公司还建立了一个碳资产管理团队，以分析碳市场上的波动，从而降低了公司的绩效成本。
外部市场环境也给公司带来了新的挑战。 欧盟碳边界调节机制（CBAM）提议对包括钢，水泥，肥料和铝等进口商品征收碳关税。 这将影响产品的未来出口。 如果以80欧元/吨的二氧化碳征税，则预计每年将征收40至8000万欧元的碳边界税。 为了响应外部市场的测试， Co.，Ltd。致力于研究整个钢铁生命周期的碳足迹，从而通过技术创新和绿色开发来减少产品碳排放。
有关中国碳市场发展的相关建议
01.
为扩大国家碳市场做准备
国家碳市场即将扩大。 石化，化学品，建筑材料，钢，非有产金属，造纸和民航等主要行业的企业已包括在温室气体排放报告和验证工作的范围中，并将很快参与国家碳市场的交易。
我们认为，应该鼓励未参加碳交易的主要行业的公司通过进行碳交易培训，参加碳交易模拟竞赛和其他活动来准备进入国家碳市场。 同时，对于参加了飞行员碳市场碳交易的企业，以使他们能够平稳地从当地的碳市场到国家碳市场，他们应该尽力使本地碳保持一致在交易规则，标准，监督等方面，具有国家碳市场的市场。
02.
改善碳市场信息披露系统
目前，各种当地碳市场的信息披露存在不一致之处。 一些飞行员披露了8个关键指标，而另一些飞行员仅披露2-3个指标。 此外，当地飞行员的信息透明度很低，关键信息也不容易获得。 例如，某些试点项目的累积交易量和累积交易金额只能在微信公共平台上看到，并且没有在官方网站上显示。 此外，仍然需要改进国家碳市场管理平台的设计和使用。 例如，如果您想在第一个合规期（2019-2020）中找到公司列表，则在平台上只显示了一年，并且查询结果还包括非电力生成行业的公司。
为了促进碳市场的有序和稳定的发展，改善碳市场信息披露系统是一个重要的联系。 此外，从2023年本地碳市场的平均交易价格来看，多个本地试点项目的碳价格正在逐渐接近。 我们认为，我们可以考虑建立统一的碳市场信息披露系统，以增强各种碳市场指标的可比性，为参与者，投资者和利益相关者提供准确，及时和开放的市场信息，并提高碳市场的透明度和透明度。 公平。 同时，我们将继续改善国家碳市场管理平台，确保信息披露的真实性和完整性，加强监督并维持市场秩序。
03.
增强碳市场的活动和流动性
从多年来的交易来看，当地碳市场的活动仍然很低。 为了增加市场活动，某些当地碳市场采用的创新实践值得从事学习，例如减少交易费用以减轻企业的负担，扩大贸易实体，范围，品种等，以吸引更多的企业和机构来吸引更多的企业和机构来吸引更多的企业和机构参与碳交易。 这些措施进一步扩大了参与碳市场的范围，有效地增加了当地碳市场的活动，并将新的动力注入了当地碳市场的发展。
欧盟碳边境调整机制（CBAM）于2023年10月进入过渡期。在该机制正式实施后，它将影响许多中国高级发射公司，这些公司基本上属于关键排放控制公司的清单。 但是，中国的碳价格和欧盟碳价格之间仍然存在很大的差距。 在2023年12月底以交易数据为例，欧盟的碳价格是中国的7至8倍。 我们可以改善国家碳市场机制，并提高碳市场的流动性，以促进国家碳市场与国际标准的一体化废钢回收价格今日价2023,年3月13日，尤其是在欧盟碳市场上。 这不仅将为未来中国排放控制的企业出口铺平道路，而且还可以促进绿色贸易，并为中国对全球对气候变化的反应做出贡献。
