七星评盘
星七ga
A股三大指数早盘呈现指低走的态势，盘中出现大幅下挫的情况。沪指一度下跌超过 1%，并且失守了 3500 点。深成指的跌幅超过了 2%。创业板指则大跌近 3%。白酒和半导体持续走低。有色、煤炭、钢铁等周期板块表现强劲，呈现走强的态势。随后，三大指数触底开始回升，跌幅逐渐缩窄。沪指重新回到了 3500 点的上方。深成指和创业板指的跌幅缩至 1%左右。午后指数处于持续反弹的状态，沪指以及深成指曾经一度翻红，创业板指的跌幅在不断地缩小。有色金属板块和磷化工板块持续呈现出走强的态势，锂电池板块再次掀起了涨停潮。光伏板块和券商板块出现了拉升的情况，银行板块则持续处于走弱的状态。从整体来看，市场的情绪在不断地回暖，两市的个股上涨的数量比下跌的数量多，赚钱的效应较为不错。在盘面上，稀土永磁板块、有色板块、钢铁板块、煤炭板块等处于领涨的地位，白酒板块、鸿蒙板块、军工板块等处于领跌的地位。沪指下跌了 0.04%，其点位报 3524.09 点；深成指下跌了 0.26%，点位为 14844.36 点；创业板指下跌了 0.69%，报 3409.31 点。两市的成交额在连续 7 个交易日里都突破了一万亿。在吸金方面，北向资金全天的净卖出量为 2.11 亿元，本周累计净买入超过 83 亿元。
从盈利结构方面来看，上游资源和中游制造存在着矛盾。大宗商品继续呈现趋势性大涨的可能性不大，然而只要价格能够保持在高位进行震荡，就会对周期板块的业绩一直产生利好影响。对于中游而言，成本的提升使得制造业利润被压缩，收入端的增长速度放缓并且毛利率出现下滑，这将会引发业绩朝着向下修正的方向发展的预期。显然有关部门正在积极处理这个问题，这里涉及到市场的博弈、上游与中游的博弈以及输入性通胀与国内资源可控之间的博弈。从技术层面来讲，A股的各个指数依然处于多头排列的状态，沪指因为周期板块整体回落而受到影响，持续保持着盘整的走势；而创业板指在科技品种的推动下，成功翻红，市场呈现出明显的结构性行情的迹象。在操作上，建议暂时避开那些有降价预期的周期类品种。可以适当多留意以航天军工、智能汽车、云计算等为代表的泛科技类成长型股。稳健的投资者还可以选择超跌的绩优板块，像家电、医药、券商等。这些板块相关的主题基金，在经过充分调整之后，是具备较好投资价值的。
去年下半年起，国内六氟磷酸锂价格一直处于上涨态势。一方面，供需错配对其产生了影响；另一方面，原材料成本上升对其起到了驱动作用。当下，六氟磷酸锂行业的库存处于近三年同期的最低水平。由于下游新能源汽车的产销数据依然良好，所以六氟磷酸锂供需偏紧的格局或许会持续下去。
重磅公告
华茂股份：拟挂牌转让德生印染16.68%股权
华茂股份发布公告，公司打算通过公开挂牌这种方式，将所持有的参股公司德生印染的 16.68%股权进行转让，并且挂牌转让的底价不得低于 2349.79 万元。
【中报预告】
中远海控：上半年预盈371亿元 上年同期为11.37亿元
中远海控披露业绩预告，上半年盈利 370.93 亿元，去年同期净利润是 11.37 亿元。在报告期内，集装箱航运市场一直保持良好态势。中国出口集装箱运价综合指数均值达到 2066.64 点，相较于上一年度同期增长了 133.86%，与上一年度下半年相比增长了 92.44%。
东方盛虹：上半年净利预增超16倍
东方盛虹披露业绩预告，公司预估 2021 年半年度盈利在 11 亿元到 12 亿元之间。与上年同期相比，盈利增加幅度为 1645.02%至 1803.65%。在报告期内，化纤石化行业的下游需求有了显著提升。原油价格上行的因素也叠加其中，使得该行业进入了复苏周期，景气度呈现上升态势。
柳钢股份：上半年净利预增135%到154%
柳钢股份披露业绩预告，上半年净利润与上年同期相比有所增加，增加的幅度在 10.4 亿元到 11.91 亿元之间，同比增长比例为 134.56%到 154.11%。公司业绩预增的原因有以下几点：其一，钢铁行业市场价格出现回升；其二，发生了约 0.1 亿元的非经常性损益，主要是政府补助等；其三，将被纳入合并报表范围，从而使盈利得以增加。
西部矿业：上半年净利同比预增306%
西部矿业披露业绩预告，上半年净利润相较于上年同期，会增加约 10.6 亿元，增幅约为 306%。在报告期内，玉龙铜业的改扩建项目投入生产，铜精矿产量比上年同期有所增长，并且有色金属市场价格一直保持良好态势，公司的主要产品铜精矿、锌精矿价格比上年同期大幅上升。
皖维高新：上半年净利预增113%到136%
皖维高新披露业绩预告，在上半年的时间里预计盈利 4.5 亿元至 5 亿元，与去年同期相比增长了 112.66%到 136.29%。在报告期内，公司的主产品聚乙烯醇（PVA）产量增加且价格上涨，使得产品的盈利能力有了大幅度的提升。
好太太：上半年净利预增45%至60%
好太太披露业绩预告，其上半年预计盈利 1.16 亿元至 1.28 亿元。与上年同期相比，盈利增加 45%至 60%。上年同期，由于新冠肺炎疫情的影响，公司的市场和销售受到了阻碍。而在本报告期，市场和销售都恢复到了正常状态，各项业务能够有序地进行。
宝钛股份：上半年净利同比预增94.16%
宝钛股份披露业绩预告，其上半年预计盈利 2.76 亿元，与去年同期相比增长了 94.16%。
热点板块
半导体
半导体概念股再次发力。全志科技、芯海股份、台基股份等股票涨停，涨幅达 20%。华润微、恒玄科技等多只股票上涨超过 10%。在消息方面，全球功率半导体龙头英飞凌正在筹备新一轮产品涨价，涨幅预计为 12%，且将于本月中旬执行。此外，还有多家功率半导体厂商近期发布了涨价通知，功率半导体大厂 ST（意法半导体）、安森美等也表明将提高价格。国内部分功率半导体厂商已发出涨价函。闻泰科技旗下的安世半导体在 6 月 7 日宣布提高产品价格。士兰微从 6 月 1 日起调高了 LED 照明驱动产品价格。涨价的背后是产品供应一直处于紧张状态。
光刻机概念股：广信材料、奥普光电、格林达涨停
光刻机概念股全天呈现大涨态势。国际贸易摩擦产生影响，我国半导体产业链正遭遇考验，供需失衡的状况极为严重。为了缓解产能不足的情形，我国半导体制造商正加快动作抢购外国的二手芯片制造设备。今年 3 月，有日本媒体进行报道，称日本的二手半导体设备正在大量流入我国，并且价格出现大幅上涨，涨幅最高能够达到 300%以上。
交通投资显著增长 为逆周期调节重要工具
交通运输部党组书记杨传堂 21 日接受媒体采访。他表示交通基础设施投资是经济逆周期调节的重要工具，对当前做好“六稳”“六保”工作很重要。4 月份铁路公路水路民航完成投资 2999 亿元，且同比增长 18.2%。交通运输部部长李小鹏日前进行了透露。为了对冲疫情的影响，交通运输部在现有的项目库基础之上新增储备了一批项目并将其入库。预计新增的投资超过 8000 亿元。如果有需要的话，这些项目可以在合适的时间开工建设。
年初开始，稳增长政策不断出台。财政部已先后下达三批地方政府专项债限额二手钢材价格上涨原因，央行推出了降准等货币政策工具，这为基建投资的资金来源提供了强力保障。浙江、江苏、安徽等地方也发布了规模达万亿的基建投资项目，基建投资正步入复苏期，必定会提振建筑建材行业的需求。
相关标的：
宏润建设（）专注于长三角市政轨交市场。
交建股份（）、新疆交建（）主营公路工程施工。
涨停复盘
沙钢股份：
2020 年 11 月 24 日公告显示二手钢材价格上涨原因，公司拟通过发行股份及支付现金的方式来购买苏州卿峰 100%的股权，同时还将募集配套资金。经评估基准日后分红调整后，交易作价为 188.14 亿元。收购草案已落地，由于短期预计现金流受损，从而导致评估值下降。本次最新的收购方案与 2018 年方案主要存在以下两个差异。本次 GS 评估情况与 2018 年预评估存在差异。本次 GS 的 100%股权评估值约为 44.44 亿英镑，而 2018 年预评估值为 52.47 亿英镑。
主要是德利迅达香港未按时支付租金，从而构成违约，这对短期和未来的预计现金流产生了影响，导致 GS 的评估值明显下降。（2）本次交易的标的资产不包含在评估基准日时它所持有 的德利迅达 12%的股权。三大核心优势能够助力长期持续增长，业绩承诺提升了信心。在建项目预计会新增 9.2 万平方米的建筑面积以及电力容量。多项核心优势能让公司在手及在建业务持续增长：其一，选址具有稀缺性，这能保障一定的议价能力以及客户的留存度；其二，所有房产以及大部分土地都是自有的，并且在同一地区相互毗邻，土地储备充足，能够维持较低的固定经营成本，还能满足未来的发展需求；其三，拥有多元化、高质量且稳定的客户群体，这巩固了其稳定合约价格的能力。《评估报告》预测 2020 年实现 1.24 亿英镑，2021 年实现 1.45 亿英镑，2022 年实现 1.99 亿英镑，2023 年实现 2.66 亿英镑。2021 年比 2020 年保持同比 16.7%的增速，2022 年比 2021 年保持同比 37.4%的增速，2023 年比 2022 年保持同比 33.6%的增速。业绩承诺就是这些预测值，它能保持在手订单稳定爬坡上架。携手国家队进行“东数西算”的战略布局，中国市场国家“东数西算”产业联盟成立了。该联盟的目的是充分发挥甘肃省本地在能源和算力资源方面的优势，同时结合上海、深圳两地在数字经济产业方面的优势，有针对性地承接算力需求。甘肃省政府与国家信息中心旗下、沙钢集团、普洛斯投资（上海）携手推进产业联盟试点工作，发力国内数据中心市场，近期共同成立了资本金 350 亿元的国家级大数据产业投资基金。沙钢集团与国信中数一起设立了上海沙钢国信大数据母基金（一期），投入金额为 50 亿元。沙钢集团设立的平台公司投入 300 亿元，主要是在国内进行 IDC 建设，以此来满足 IDC 市场的需求。
投资建议需考虑合并因素。基于对德利迅达影响的考虑，以及 GS 最新的未来预测现金流模型，2020 年营收从 202 亿元下调至 171 亿元，2021 年营收从 244 亿元下调至 174 亿元，2022 年营收从 291 亿元下调至 184 亿元。归母净利润方面，2020 年从 20 亿元下调至 10 亿元，2021 年从 29 亿元下调至 11 亿元，2022 年从 36 亿元下调至 14 亿元。对应增发后的股本数，对应的 PE 分别是 51 倍、46 倍、38 倍，并且维持“增持”评级。
昨日复牌后呈现一字跌停的态势。全天的成交额为 5457 万元。换手率仅仅是 0.24%。收盘时跌停板的封单资金超过 31 亿元。在消息层面上，公司于昨日发布了公告，公告称其重组事项未获得审核通过。此次重组计划收购苏州卿峰 100%的股权，从而进入数据中心行业，交易作价为 188 亿元。证监会并购重组委公告显示，沙钢股份存在未能充分披露标的资产海外政策风险以及核心竞争力的情况，并且其盈利能力存在较大的不确定性，不符合相关规定。在业绩方面，由于钢材销售价格上升以及销量同比增长，公司的营业收入和产品销售毛利比预期要好，预计上半年盈利在 3.6 亿元至 5.4 亿元之间，同比增长 42.69%至 114.04%。
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